Amica
przejmuje brytyjską spółkę CDA Group
Czołowy
polski producent sprzętu AGD sfinalizował największą w swojej ponad 70-letniej historii
akwizycję. Dzięki transakcji o wartości 147 mln zł Amica nabyła spółkę z Wielkiej
Brytanii i istotnie umacnia swoją pozycję w Europie Zachodniej.
Amica Wronki SA zawarła umowę, na mocy
której stała się właścicielem 100 procent udziałów w CDA Group Ltd z siedzibą w
hrabstwie Nottinghamshire (Wielka Brytania). Uzgodniona cena 24,3 mln GBP (w
przeliczeniu na polską walutę to ponad 147 mln PLN) będzie płatna w 3 transzach
do roku 2017, z czego pierwsza transza (87,6 procent wartości transakcji)
została już zapłacona. Źródłem finansowania transakcji są 7-letnie obligacje o
wartości 111 mln PLN oraz środki własne (mimo transakcji Spółka utrzymuje
niskie wskaźniki zadłużenia). To już drugie przejęcie zagranicznej spółki przez
polską firmę na przestrzeni ostatnich kilku miesięcy – w sierpniu br. Amica
nabyła udziały francuskiego dystrybutora sprzętu AGD – Sideme SA Societe
Industrielle d’Equipement Moderne.
Przejęcie
CDA wpisuje się w konsekwentną realizację strategii HIT2023, zakładającą uzyskanie
1,2 mld EUR przychodów. Firma zamierza osiągnąć te wyniki za pomocą wzrostu
organicznego, dywersyfikacji sprzedaży i optymalizacji procesów biznesowych. Ponadto
jedną z kluczowych dźwigni rozwoju będą właśnie akwizycje, dzięki którym Amica pozyska
lokalne marki i dostęp do rynków zbytu.
Nabycie
udziałów angielskiej firmy jest historycznym wydarzeniem w dziejach polskiej
spółki i odzwierciedla olbrzymi wzrost znaczenia Grupy Amica na rynku
europejskim w ostatnich latach. Rynek brytyjski to drugi pod względem wielkości rynek AGD w Europie, którego roczna wartość to około 24 mld PLN.
– Dzięki przejęciu CDA umacniamy
pozycję Grupy Amica w Europie Zachodniej i realizujemy strategię dywersyfikacji geograficznej. Transakcja zapewnia nam 4
razy wyższe obroty w Wielkiej Brytanii i 10-procentowy wzrost przychodów Grupy Amica, nie licząc zakładanych
przyszłych wzrostów z tytułu efektów synergii. Nasza ekspansja w Europie Zachodniej nabiera tempa – mówi Jacek Rutkowski, Prezes Zarządu Amica Wronki
SA.
CDA
Group Ltd to zyskowna firma handlowa, która zdobyła mocną pozycję rynkową w Wielkiej Brytanii, gdzie jest doceniana za jakość i design produktów sprzedawanych
pod markami CDA i Matrix. W roku obrotowym 2014/2015, zakończonym wczoraj
(30.11.2015), spółka CDA osiągnęła 43 mln GBP przychodów (ponad 250 mln PLN).
Spółka nie posiada zadłużenia, jej zasoby gotówkowe to 7 mln GBP (42 mln PLN).
Z kolei sprzedaż Amiki na tym rynku wzrosła w okresie trzech kwartałów 2015
roku o 20 procent w ujęciu rok do roku. W całym 2014 roku obroty na rynku
brytyjskim miały wartość blisko 70 mln PLN, rosnąc z poziomu 34 mln PLN zanotowanym
w roku 2013.
– Warto podkreślić idealne dopasowanie
strategiczne CDA wobec Grupy Amica, co zapewnia możliwość realizacji licznych
efektów synergii. Doświadczenie i wiedza zespołu zarządzającego CDA, atrakcyjni
klienci oraz komplementarność portfolio produktowego to kluczowe atrybuty
przejętej spółki. Amica zamierza wykorzystać mocną pozycję rynkową CDA,
zwłaszcza w segmencie sprzętu do zabudowy – mówi Piotr
Skubel, Wiceprezes ds. Strategii i Kontrolingu w Amica Wronki SA, który odpowiadał za
przeprowadzenie transakcji.
Amica
zamierza kontynuować dynamiczny wzrost sprzedaży produktów pod marką Amica na
rynku brytyjskim w dotychczasowym modelu biznesowym. CDA wzmacnia Grupę Amica,
ale jednocześnie pozostaje autonomiczną spółką z własnymi markami i osobnymi
kanałami dystrybucyjnymi. Istotny dla budowania wartości CDA w Grupie Kapitałowej
Amica jest także fakt pozostania w spółce dotychczasowego właściciela oraz kluczowej
kadry zarządzającej.
Doradcami Grupy Amica Wronki przy powyższej transakcji byli
Azimutus i Nord/LB (doradcy transakcyjni), CMS Cameron McKenna (doradca prawny)
oraz Grant Thornton (due diligence finansowe i podatkowe).
***
O CDA Group Ltd
CDA
jest spółką handlową zlecającą produkcję u zewnętrznych podmiotów, posiada
własne centrum logistyczne i flotę transportową, centrum obsługi klientów oraz zespół serwisantów,
zlokalizowanych w całej Wielkiej Brytanii. Zatrudniając blisko 200 pracowników,
CDA dostarcza pełny wachlarz kuchennych produktów AGD, dostosowanych do
specyfiki rynku brytyjskiego – sprzęt grzejny,
okapy, zmywarki, pralki, suszarki, sprzęt chłodniczy, a nawet zlewy i
baterie. Produkty CDA trafiają do konsumentów poprzez studia mebli kuchennych,
sklepy niezależne, deweloperów, jak również, sieci detaliczne i sklepy internetowe .
O Grupie Kapitałowej Amica Wronki S.A.
Amica Wronki
SA to największy polski producent sprzętu gospodarstwa domowego i jedna z najbardziej uznanych polskich firm notowanych na Giełdzie Papierów
Wartościowych w Warszawie. W swojej ofercie posiada pełną gamę
inteligentnych urządzeń dużego i małego AGD, wyróżniających się najnowszą
technologią i nowoczesnym designem.
Grupa generuje ponad 70 procent przychodów dzięki sprzedaży na
ponad 50 rynkach zagranicznych. W
2014 r. przychody przekroczyły 2 mld PLN. Strategia HIT2023 zakłada
osiągnięcie 1,2 mld EUR przychodów ze sprzedaży i wygenerowanie wyniku EBITDA
na poziomie 107 mln w roku 2023. W listopadzie 2015 r. kapitalizacja spółki przekroczyła
1,4 mld PLN.
Amica jest laureatem wielu prestiżowych nagród, zarówno polskich, jak i międzynarodowych,
m.in. Nagrody Gospodarczej Prezydenta Rzeczypospolitej czy Red Dot Design
Award: Best of the Best. Wśród portfolio marek Grupy
Amica Wronki znajdują się także zagraniczne marki Gram, Hansa
i CDA.